Задание 6

Произвести расчет лизинговых платежей по оперативному лизингу с правом выкупа. Арендуемое имущество студент выбирает самостоятельно, стоимость которого соответствует ценам рынка. Срок лизинга 3 года. Норма амортизации устанавливается исходя из полезного срока действия оборудования. Процентную ставку за кредит и комиссионное вознаграждение принять соответственно в размере 15% и 3%. Капитальный ремонт и техническое обслуживание осуществляет арендатор (лизиногополучатель). В работе необходимо указать размер дополнительных услуг. Выплаты лизинговых взносов осуществляются ежегодно равными долями. Лизингополучатель получит оборудование по остаточной стоимости.

Решение:

Основополагающим документом для развития лизинговых отношений в России является Федеральный закон «О лизинге».

Под лизингом обычно понимают долгосрочную аренду машин, оборудования на срок от трех и более лет, купленных арендатором по заявке арендатора. Особенностью такой аренды является сохранение за арендатором права собственности на них на весь срок аренды.

В зависимости от продолжительности лизинговой сделки различают финансовый лизинг (лизинг с полной амортизацией) и оперативный лизинг (лизинг с неполной амортизацией).

Лизинговая компания (арендодатель), приобретая имущество для инвестора (арендатора), как бы кредитует его. Размер лизинговых платежей зависит от многих факторов: срока лизинга, метода начисления лизинговых платежей, способа уплаты и др. условий.

В контрольной работе предложен один из вариантов расчета платежей: платежи с фиксированной общей суммой при уплате взносов равными долями в денежной оценке один раз в год.

Лизинговая плата для этих условий включает:

1) амортизационные отчисления;

2) плату за пользование заемными средствами;

3) согласованный процент комиссии по лизингу;

4) плату за дополнительные услуги по сделке;

5) размер НДС.

Прежде всего, для каждого года начисления лизинговой платы рассчитывается среднегодовая стоимость арендуемого имущества (основных фондов ОФ):

где ОФ_нг – первоначальная стоимость основных фондов на начало года;

ОФ_кг. – остаточная стоимость основных фондов на конец года.

При этом ОФ_к.г. = ОФ_нг – А,

где А – годовые амортизационные исчисления.

Для расчета амортизации используем линейный метод. Плата за кредит (П_кр) и плата комиссионного вознаграждения (П_к) лизинговой фирмы также определяются исходя из среднегодовой стоимости:

,

где С_кр – процент за кредит,

С_к – процент комиссии.

Плата дополнительных услуг (П_у), которые может оказывать арендодатель, как правило включает командированные расходы, затраты на пробные испытания, консультационные услуги и др.

Выручка (В) лизинговой фирмы составит:

Налог на добавленную стоимость (НДС) принимаем в размере 18% от выручки. Отсюда лизинговая плата за год составит:

Л_П =А + В + НДС.

После этого находим сумму лизинговых платежей за весь период аренды и определяем лизинговый взнос:

где Т – срок лизинга в годах.

Остаточная стоимость арендуемого имущества составит:

где ОФ_п – исходная первоначальная стоимость;

– накопленная сумма амортизации за весь период аренды.

В конце выполнения задания необходимо составить график выплаты лизинговых взносов.

Арендуемое имущество – автобус для перевозки сотрудников п/п стоимостью 550 тыс. р.

Срок службы линии составляет 5 лет. (Норма амортизации 20 %)

ОФ_к.г. = ОФ_нг – А

ОФ_к.г. = 550 – 550 * 0,2 = 440 (тыс. р.)

(тыс. р.)

Таблица 4

Определение среднегодовой стоимости арендуемого имущества

Таблица 5

Определение выручки лизинговой фирмы

Плату за дополнительные услуги по сделке (консультационные услуги) примем в размере 4 % от среднегодовой стоимости имущества.

Таблица 6

График выплаты лизинговых взносов

Остаточная стоимость арендуемого имущества составит:

(тыс. р.)