Коэффициенты платежеспособности

Коэффициент утраты платежеспособности = (К1ф + 6/Т (К1ф - К1н)) / К1норм

где

К1ф - фактическое значение (в конце отчетного периода) коэффициента текущей ликвидности (К1);

К1н - коэффициент текущей ликвидности в начале отчетного периода;

К1норм - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности;

К1норм = 2;

3-период утраты платежеспособности предприятия в месяцах;

Т - отчетный период в месяцах.

Если коэффициент утраты платежеспособности меньше 1, это свидетельствует о наличии реальной угрозы для предприятия утратить платежеспособность. Т.е. при сложившейся с начала отчетного года динамики коэффициента текущей ликвидности через 3 месяца его значение может опуститься ниже 2, став неудовлетворительным.

Статьи дебиторской и кредиторской задолженностей участвуют в расчете коэффициентов платежеспособности и финансовой устойчивости (табл.6).

Таблица 6

Показатель	Расчетная формула	Экономическое содержание
Чистый коэффициент покрытия (Кп.ч)	(стр. 230 + стр. 240 ф.№1) : стр. 620 ф.№1	Характеризует величину покрытия дебиторской задолженностью текущей кредиторской задолженности. А также показывает платежные возможности организации при условии погашения всей суммы дебиторской задолженности. Снижение данного показателя за отчетный год свидетельствует о снижении уровня ликвидности этого вида актива и росте убытков организации.
Общий коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами (Кп.о)	Стр. 290 ф.№1 : стр. 690 ф.№1	Показывает насколько текущие обязательства (в том числе кредиторская задолженность) покрываются оборотными активами организации. При росте доли наиболее ликвидных активов, возмещении дебиторской задолженности и реализации неликвидных запасов значение показателя возрастает, что свидетельствует об улучшении его платежеспособности и реальности погашения текущих долгосрочных и краткосрочных обязательств.
Коэффициент задолженности другим организациям (Кз)	(стр. 621 + стр. 628 ф.№1) : стр. 010 ф.№2	Характеризует вероятность расчета организации с прямыми кредиторами-контрагентами при условии получения выручки, сумма которой будет сохраняться на уровне среднемесячной. Среднемесячная выручка определяется путем деления суммы выручки за год на 12 месяцев. Уменьшение значения знаменателя приведет к проблемам с платежеспособностью организации.
Коэффициент задолженности фискальной системе (Кф)	(Стр.625 + стр. 626 ф.№1) : стр. 010 ф.№2	Характеризует возможность покрытия суммой полученной среднемесячной выручки обязательств (задолженности) перед государственными внебюджетными фондами и бюджетом. Рост этого показателя является отрицательной тенденцией, свидетельствующей об увеличении обязательств перед бюджетом, не обеспеченных достаточной суммой выручки.
Коэффициент внутреннего долга (Кд)	(стр. 624 + стр. 630 стр. 640 + стр.650 + стр.660 ф.№1) : стр. 010 ф.№2	Характеризует общую степень платежеспособности и распределение показателя по видам задолженности, отнесенным к среднемесячной выручке организации. Одновременно является показателем оборачиваемости по соответствующей группе обязательств организации. Оптимальное значение коэффициента достигается при снижении показателя числителя и росте суммы знаменателя.

Предлагаемая группировка показателей дебиторской и кредиторской задолженности и их оценка позволяет при составлении годовой отчетности представить и проанализировать в Пояснительной записке состояние расчетно-платежной дисциплины в организации (табл.7).

Таблица 7