1. Кредитная система: сущность кредита, принципы, основные формы и функции.
2. Банки и банковская система: сущность, виды и функции банков в условиях рыночной экономики.
3. Финансы, их сущность и виды.
4. Государственный бюджет, его доходы и расходы.
5. Налоги: их сущность, виды, функции Кривая Лаффера.
6. Макроэкономическое регулирование экономики посредством фискальной политики государства.
1. Кредитная система - это совокупность кредитно – финансовых учреждений, выполняющих специфические функции по аккумуляции и распределению денежных средств. В рыночной экономике бездействие денежных средств противоречит её природе; деньги должны находится в постоянном обороте, совершать непрерывное обращение. Временно свободные денежные средства поступают на рынок ссудных капиталов, аккумулируются в кредитно-финансовых учреждениях, а затем пускаются в дело, размещаются в тех отраслях экономики, где есть потребность в дополнительных капиталовложениях. Система экономических отношений, возникающих в процессе предоставления денежных или материальных средств во временное пользование, называется кредитом.
Кредит- это движение ссудного капитала на началах срочности, возвратности к платности.
Кредит осуществляет свое движение в различных формах.
Коммерческий кредит -это кредит, предоставляемый хозяйствующим субъектами друг другу в товарной форме путем отсрочки платежа. В большинстве случаев он оформляется векселем. Цель коммерческого кредита ускорение реализации товаров и услуг.
Банковский кредит - это кредит, предоставляемый кредитно-финансовыми учреждениями (банками, фондами, ассоциациями) хозяйственным субъектам в виде денежных ссуд. Банковские кредиты делятся на краткосрочные (до 1 года), среднесрочные (от 1 года до 5 лет) и долгосрочные (свыше 5 лет).
Государственный кредит представляет собой систему кредитам отношений, в которой государство выступает заёмщиком, а население и бизнес - кредиторами денежных средств. Источником средств государственного кредита служат облигации государственных займов, которые могут выпускаться не только центральными, но и местными органами власти. Государство используй данную форму кредита, прежде всего для покрытия дефицита государственной бюджета.
Потребительский кредит в основном связан с предоставлений населению ссуд на приобретение товаров длительного пользования. Oн реализуется как в форме продажи товаров с отсрочкой платежа через розничные магазины, так и в форме предоставления банковской ссуды на потребительски цели.
Ипотечный кредит предоставляется в виде долгосрочных ссуд под залог недвижимости (земли, зданий, строений). Ипотечный кредит используется для обновления основных фондов в сельском хозяйстве, финансирования жилищного строительства и т.д.
Межбанковский кредит - это такое предоставления кредита банками друг другу, когда у одних возникают свободные ресурсы, а у других их недостает.
Межхозяйственный кредит - это относительно новая форма кредита, где субъектами кредитных отношений выступают различные предприятия и организации, дающие средства взаймы друг другу. Такие ссуды предприятия могут получать при временных финансовых затруднениях, для выполнения Совместных программ, при оказании финансовой помощи корпорациями своим предприятиям и т.д.
Международный кредит представляет собой движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений. Он может предоставляться как в товарной, так и в денежной (валютной) форме.
Новыми формами кредитных отношений являются:
— Лизинг-кредит. Лизинг - это безденежная форма кредита, форма аренды с передачей в пользование машин, оборудования и т.д. с последующей постепенной выплатой их стоимости;
— Факторинг - перекупка или перепродажа чужой задолженности или коммерческие операции по доверенности;
— Форфейтинг - долгосрочный факторинг, связанный с продажей банку долгов, взыскание которых наступает через 1 - 5 лет
Основными принципами кредитования являются:
— возвратность означает, что средства должны быть возвращены;
— срочность - важно обеспечить возврат средств в установленные сроки:
— обеспеченность ссуд как принцип кредитной сделки показывает, что имеющиеся у заемщика имущество, ценности, недвижимость позволяют кредитору иметь уверенность в том, что возврат ссуженных средств будет обеспечен в срок;
— целевое назначение ссуды контролируется, что ограничивает биржевые спекуляции заемщиков и снижает риск банкротства;
— платность;
Сущность кредита выступает в его функциях:
— перераспределительная функция — посредством кредита денежные, материальные ресурсы перераспределяются на условиях последующего возврата между предприятиями, отраслями, регионами страны;
— функция замещения наличных денег кредитными деньгами и операциями (безналичный расчет);
— функция ускорения концентрации и централизации капитала. Кредит активно используется в конкурентной борьбе, содействует процессу поглощения и слияния фирм.
2. Современная кредитно-денежная система представляет собой результат длительного развития и приспособления кредитных инвестиций к потребностям развития рыночной экономики. Кредитно-финансовые институты аккумулируют свободные денежные капиталы, доходы, и сбережения различных слоев населения и предоставляют их в ссуду фирмам, правительству и частным лицам.
Кредитно-банковские институты подразделяются на:
1) Центральный банк. Главной его задачей является управление эмиссионной, кредитной и расчетной деятельностью. Это банк для правительства и банкиров. Он занимает в кредитно - банковской системе особое место и является, как правило, государственным учреждением.
ЦБ выполняет ряд важных функций, основными из которых являются:
— эмиссия банкнот;
— хранение государственных золотовалютных резервов;
— хранение резервного фонда других кредитных учреждений;
— кредитование коммерческих банков и осуществление кассового обслуживания государственных учреждений;
— проведение расчетов и переводных операций.
— контроль за деятельностью кредитных учреждений.
2) Коммерческие банки представляют собой частные и государственные банки, осуществляющие универсальные операции по кредитованию промышленных, торговых и других предприятий главным образом за счет тех денежных капиталов, которые они получают в виде вкладов.
Основные функции коммерческих банков:
— прием и хранение депозитов вкладчиков;
— выдача средств со счетов и выполнение перечислений;
— размещение аккумулированных денежных средств путем выдачи ссуд, покупки ценных бумаг;
Особая заслуга коммерческих банков состоит в осуществлении расчетов в масштабах всего национального хозяйства. На базе их операций возникают кредитные деньги (чеки, банковские векселя).
3) Специализированные кредитно — финансовые институты включают
как банковские так и небанковские организации, специализирующиеся на определенных видах кредитования.
Банковские организации:
1. Внешнеторговые банки специализируются на кредитовании экспорта, и импорта товаров;
2. Ипотечные банки осуществляют кредитование операций по привлечению и размещению средств на долгосрочной основе под залог недвижимости имущества.
3. Кооперативные банки обслуживают кооперативы, выдают им ссуды главным образом под залог имущества.
4. Инвестиционные банки занимаются эмиссионно-учредительской деятельностью, т.е. проводят операции по выпуску и размещению на фондовом рынке ценных бумаг, получая при этом доход. Они привлекают капиталы, как правило, путём продажи собственных акций или за счёт кредита коммерческих банков. Свой капитал они используют для долгосрочного кредитования различных отраслей хозяйства.
Небанковские организации:
1. Сберегательные учреждения представлены:
— Взаимно-сберегательными банками, которые привлекают мелкие вклады на определенный срок. Аккумулированные средства в основном используются для предоставления ссуд под залог жилых строений, покупки государственных ценных бумаг, муниципальных облигаций;
— Судно - сберегательными ассоциациями, которые привлекают средства путём открытия сберегательных счетов и используют их для предоставления целевых кредитов под залог недвижимости, покупки ценных бумаг;
— Кредитными союзами. Они представляют собой кооперативы, организованные группой частных лиц, профсоюзами и т.д. Их капитал формируется путём продажи особого рода акций, по которым выплачивается процент. Привлечённые средства используются для предоставления краткосрочных потребительских и индивидуальных ссуд своим членам.
2. Страховые компании, для которых характерна специфическая форма привлечения средств - продажа страховых полисов. Полученные доходы они вкладывают прежде всего в облигации и акции других компаний, государственные ценные бумаги.
3. Пенсионные фонды аккумулируют средства, предназначенные для пенсионного обеспечения, которые отчисляются предпринимателями и работниками. Избыток накопленных средств над пенсионными выплатами вкладывается в государственные облигации и акции компаний.
4. Инвестиционные компании (фонды) специализируются на привлечении свободных денежных средств путём выпуска собственных акций. Собранные средства используются для покупки ценных бумаг
Специализированные кредитно-финансовые институты функционируют в относительно узких сферах рынка судового капитала, выполняют небольшое число операций и как бы дополняют деятельность коммерческих банков.
4. Финансы возникли с появлением государства. Само понятие финансов связано с движением (наличным или безналичным) денежных средств.
Финансы - это система отношений по поводу распределения и использования фондов денежных средств (финансовых ресурсов).
Финансовые отношения - это отношения между:
— государством и юридическими и физическими лицами;
— физическими и юридическими лицами;
— юридическими лицами;
— отдельными государствами.
Система этих отношений и составляет финансовую систему общества, основными звеньями, которой являются: бюджеты различных уровней, фонды социального, имущественного и личного страхования, валютные резервы государства, денежные фонды предприятий, организаций, фирм, прочие специальные денежные фонды.
Различают:
— финансы хозяйствующих субъектов - это финансовые отношения между физическими лицами, юридическими лицами и государством, юридическими лицами и физическими лицами. Основным показателем состояния этих финансовых отношений является счёт прибылей и убытков отдельных хозяйственных субъектов;
— финансы населения. Доходную часть их образуют первичные доходы семей, расходную часть - все расходы и сбережения населения;
— государственные финансы. Они формируют центральную часть всей финансовой системы и ведущим звеном их является государственный бюджет Основная задача государственных финансов состоит в обеспечении государства? денежными средствами, которые необходимы ему для выполнения экономических, социальных и политических функций. В состав государственные финансов включают государственный бюджет, внебюджетные фонды (фонды социального страхования, пенсионные фонды, фонды занятости и т. д.) и государственный кредит.
Финансы выполняют две основные функции:
— распределительная, которая связана с распределением и перераспределением части стоимости общественного продукта;
— контрольная. Она обусловлена тем, что движение денежных средств, может количественно отображаться финансовыми показателями, которые дают знать о том, как распределяются и используются финансовые ресурсы. Это позволяет обществу контролировать процесс создания денежных фондов, их перераспределение и стимулировать эффективное использование финансовых средств.
Таким образом, финансы выражают систему отношений, которая связана с формированием, распределением и использованием фондов денежных средств.
5. Ведущим звеном финансовой системы является государственный бюджет. Государственный бюджет (лат,- сумка) — это финансовая программа деятельности государства отражающая все его денежные ресурсы (доходы) и их распределение (расходы).
Доходы государственного бюджета формируются за счет различных налогов (от 80 до 90 %), а также за счет некоторых других источников, в том числе:
-налоговые поступления (доходы от государственной собственности государственного сектора в экономике, государственной торговли);
-взносы в государственные фонды социального страхования, пенсионные, страхования от безработицы.
Расходы государственного бюджета идут по двум основным направлениям:
— государственные закупки товаров и услуг (оплата поставок вооружений и обмундирования для силовых структур; оборудования и продуктов питания для школ и больниц, оплата труда работников бюджетной сфера и т.д.);
— государственные выплаты из бюджета (по западной терминологии - трансфертные платежи. Трансферт - перевод денежных средств). К ним относятся: пенсии, пособия, дотации (лат.,- дар, пожертвование) - бюджетные ассигнования (доплата) на покрытие плановых убытков; субвенции (лат., -помощь) государственное денежное пособие местным органом власти, представленное на конкретные цели (строительство школ и т.д.); субсидии (гранты) - поощрительное денежное пособие на определённые цели (проведение научных работ) .
Государственные расходы служат эффективным регулятором. Так, увеличивая их государство может:
— расширять совокупный спрос;
— стимулировать производство;
— ускорять развитие нужных сфер экономики, прогрессивных отраслей хозяйства, науки, образования и т.д. При этом государственные расходы обладают так называемым мультипликационным эффектом (лат., - умножение), т.е. эффектом умножения, при котором относительно меньший прирост расходных сумм дают относительно больший прирост ВНП.
В зависимости от соотношения между доходами и расходами различают:
- Сбалансированный госбюджет, при котором доходы равны расходам;
- Профицитный госбюджет (превышение доходов над расходами);
- Дефицитный госбюджет, при котором расходы больше доходов.
Именно при таком госбюджете возникает дефицит финансовых средств.
Бюджетный дефицит - это та денежная сумма, на которую расходы бюджета в данном периоде превышают его доходы.
Существуют следующие главные способы решения проблемы дефицитности государственного бюджета:
— Сокращение расходов бюджета. Это наиболее рациональный путь, т.к. общество в принципе должно жить по средствам.
— Увеличение доходов общества (бюджета). Это возможно как за счет более продуманного и гибкого налогообложения, так и за счет повышения налогов, а также за счет приватизации государственной собственности.
— Денежная эмиссия. Это наиболее лёгкий, но и самый порочный способ балансировки госбюджета, так как. выпуск необеспеченный товарами денежной массы приведёт к инфляции.
— Государственные займы. Они возможны у населения, предприятий, иностранных государств. Сегодня это распространенная практика в мире, однако, в долговременном плане такая мера «не спасает» бюджет, а лишь переводит бюджетный дефицит в разряд государственного долга. Государственный долг - это сумма задолженностей государства по еще не погашенным внутренним и внешним займам. Это сам долг и начисленные по нему проценты
Бюджетная политика государства связана с налогами, что порождает фискальную политику государства (фискальный - лат., корзина, т.е. касающийся интересов фиска - государственной казны, госбюджета.)
5. Налоги- это обязательные платежи физических и юридических лиц в различные уровни бюджета (государственный, региональный, местный). Государство для осуществления своих функций нуждается в определённых средствах, а их главным источником могут быть только налоговые поступления.
Основные виды налогов можно сгруппировать по следующим признакам:
1. По объектам налогообложения различают:
- Налог на доходы (заработную плату, ренту, прибыль, ссудный процент и т. д);
- Налог на расходы покупателей определённых товаров и услуг (вино, водка, сигареты);
- Налог на имущество (землю, леса, дома, предприятия).
2. По способам взимания налоги делятся на прямые и косвенные.
Прямыми называются налоги, которые взимаются непосредственно или с получателей доходов (индивидуальный подоходный налог), или с владельцев имущества (налог на собственность - поимущественный налог). Положительной стороной прямых налогов является то, что они могут смягчать неравенство между людьми, имеющими разные доходы и состоятельность, но есть и отрицательная сторона: больше платит тот, кто лучше работает.
Косвенныеналоги включаются в цены определённых товаров и взимаются с потребителей этих товаров при их продаже. Здесь выделяют акцизы и таможенные пошлины.
Акцизы(лат, - обрезаю) - это налоги на расходы, связанные с покупкой конкретных товаров и услуг на внутреннем рынке. Они бывают в двух вариантах:
a) Индивидуальные акцизы - надбавка к цене на отдельные виды продукции (вино, табак). Их еще называют фискальными монопольными налогами, т.к. производство и сбыт облагаемых ими товаров часто является монополией государства;
b) Универсальные акцизы - налоги на общую стоимость реализуемых товаров и услуг (налог с продаж, НДС и д.р.)
Таможенные пошлины - это налоги на импортируемые, экспортируемые и транзитные товары, взимаемые при перевозке их через государственную границу.
Роль косвенных налогов неоднозначна. С одной стороны, они дают госбюджету большие доходы, с другой стороны, ведут к росту цен, а значит инфляции и снижению доходов потребителей.
3. По способу определения размера налога различают:
— пропорциональные налоги - это налоги с неизменной процентной ставкой, которая не зависит от суммы дохода, расхода или стоимости имущества.
— прогрессивные налоги - это налоги, при которых ставка по мере роста доходов, расходов растёт.
— регрессивные налоги - это налоги, ставка которых с ростом облагаемых сумм снижаются. Это стимулирует выход из «налоговой тени» высоких доходов и их дальнейший, уже открытый рост.
4. По уровню бюджета, в который поступают налоги(по уровнюналогообложения) различают:
— общенациональные налоги (федеральные);
— региональные;
— местные.
5. По порядку использования различают:
— общие налоги, которые поступают в единую кассу страны;
— целевые (специальные), имеющие конкретное назначение (сборы с владельцев собак, за пользование мостами, дорогами и т.д.)
Налоги выполняют следующие основные функции:
- фискальная функция - состоит в том, что налоги обеспечивают государство денежными ресурсами, необходимыми для развития общественного сектора производства, страны. При этом, однако, необходимо учитывать, что налогообложение имеет свои пределы, т.к. после определённой высоты налоговые ставки начинают сдерживать экономическую активность людей, больше подталкивают их к уклонению от налогов и прочее. В результате налоговая база, т.е. общая сумма доходов, расходов и стоимости имущества, с которой берутся налоги, сокращаются, а, значит, и уменьшается объём налоговых поступлений. Связь между налоговыми ставками и поступлениями налогов графически отражает кривая Лаффера.
На графике видно, что по мере повышения ставки налога от 0 до 100%,налоговые поступления увеличиваются до некоторой т. М (максимума), а затем снижаются до 0. Причем поступление налогов в условных точках В (высокий уровень ставки) и Н (низкий уровень) равны. Пониженная ставка в т.Н. явно: целесообразнее: выше экономическая активность людей, больше объема производства и занятости и т. д.
- Регулирующая функция. Суть ее состоит, в том, что налоги могут выступать как эффективный финансовый регулятор. Так, при помощи налоговых скидок и льгот государство может стимулировать инвестиции, экономический рост, развитие нужных для экономики отраслей, сфер хозяйства и т.д.
- Перераспределительная функция. Она проявляется в том, что государство перераспределяет собранные в бюджетах налоговые поступления в пользу требующих финансирования программ (на развитие социальной сферы, образования, культуры и т.д.)
6. Фискальная политика государства (налогово-бюджетная) - это совокупность мер, предпринимаемых правительственными органами по изменению государственных расходов и налогообложения для достижения поставленных перед экономикой целей и макроэкономического регулирования.
Основными задачами фискальной политики являются:
— обеспечение устойчивого экономического развития;
— увеличение занятости;
— снижение инфляции.
Все финансово - регулирующие мероприятия можно разделить на два типа:
1. Дискреционные регуляторы (от лат., - возможность действовать по своему усмотрению) - для своего проведения в жизнь всякий раз требуют соответствующих решений властей. Именно так (через принятия очередного постановления, закона, указа) вводятся дополнительные налоги или новый уровень минимальных пенсий, пособий, оплаты труда.
2. Автоматические регуляторы. Они в нужный момент действуют самостоятельно благодаря «встроенным стабилизаторам», которые заранее} заложены в финансовые документа и срабатывают при заданных условиях,
(Например, прогрессивная налоговая ставка автоматически «включает» повышенную ставку налога на доходы, превышающие определённый уровень).
