Аналіз ризику за допомогою бета-коефіцієнта

В якості міри ризику в інвестиційній теорії використовується бета-коефіцієнт. Він виражає «ринкову чутливість» інвестиції або наскільки змінюються доходи від капіталовкладень у порівнянні зі змінами ринкової ситуації, Р = 1 означає, що зміни в доходності в точності повторюють зміни в ринковій ситуації. Значення менше, ніж 1 характерні для проектів з низьким рівнем ризику, чия доходність більш стабільна, ніж ринок; значення більше, ніж 1 свідчить про те, що доходи від цих проектів схильні до дуже сильного впливу з боку навіть незначних ринкових коливань.